如何挑选私募基金

如何挑选私募基金

1.看管理人

首先了解私募管理人的备案信息、产品发行记录、诚信记录等基础资料。成立年限较长、实缴资本较高、管理规模较大的管理人一般情况下更为可靠。

其次，投研团队的研究深度、专业能力和勤勉程度都是考察重点，不管是哪种策略，投研团队毫无疑问都是极其重要的管理人核心能力体现，为基金经理的投资决策提供有力支持。

2.看公司规模

管理人的规模也是非常重要的一个考量因素，一般来说，船小好调头，越小的私募越灵活，但这并不意味着上百亿的私募就没有好的收益。另外，随着公司不断地成长，不同规模下的投资策略也可能会失效。

当我们考虑规模因素的时候，更多的应该考虑，对应规模是否在管理人能力圈范围内?随着规模的扩张，私募管理人是否改变和更新投资策略?尤其针对量化的私募产品，当规模急速扩大的时候，原有的交易策略可能会失效。

3.看基金经理

基金经理是基金产品的灵魂所在，一定程度上决定着产品的业绩走势，因此，其从业背景、从业年限、投资理念、投资策略等都是非常重要的因素。

先看从业背景，大部分私募基金经理出来做私募之前都在其他金融领域工作过，如果是公募背景基金经理，可以通过研究他管理公募期间业绩的表现获得一些信息。当然，还有一些海外、民间、券商等背景出身的，我们都可以通过其履历充分了解。

再看从业年限，如果基金经理的从业年限较短，没有经历过完整的牛熊市，很大可能会出现熊市时不知道如何操作的情况，从业年限比较长，风格方面也会更加稳定。

投资理念和策略方面，可以多了解基金经理的投资历程，有一些私募基金经理是社交媒体达人，可以通过他们的社交账号，去充分了解。

4.看业绩

看业绩表现时，重点聚焦历史收益、动态回撤、夏普比率几个方面。

通常来说，一只基金能够穿越牛熊，说明收益具有持续性和较强的稳定性，可以观察牛熊市期间各自的收益表现情况，了解他们的操作策略。

回撤往往能够判断基金经理对市场变化的应变和调仓换股能力。一般回撤数值越低越好，数值越低代表抗风险能力越强，数值越高代表抗风险能力越弱。

夏普比率是一个可以同时对收益与风险加以综合考虑的经典指标之一。理论上来说夏普越大越好，但是不同规模不同种类的私募不能单一通过夏普比例定输赢，需要结合规模等多个因素综合考虑。

5.看运作方法

了解运作方式就是了解基金经理如何赚钱，承担了什么样的风险，是否可持续?一般可以通过以下方式：

1)公开路演：私募排排网上会有很多私募管理人的专场路演活动，并可以无限回放。同时，还有大量私募专访文章，里面有详细的策略介绍，可以学习。

2)业绩归因

一般来说，作为散户购买者，是很难去做业绩归因的回溯的，因为大部分私募的仓位和操作是不公开的。这个时候，我们也可以通过私募排排网直接联系到管理人，帮助我们去做这样的数据分析，从而充分了解。

3)关注基金经理个人社交账号

私募基金经理的个人风格会影响私募的运作。当我们浏览过往数年的社交账号言论就可以看到他们的心路历程和个人迭代。基金经理快速完成自我迭代的能力也是未来业绩可持续性的保证。

从事私募基金需要什么

1、名称应符合名称登记管理规定，允许达到规模的投资企业名称使用投资基金字样。

2、名称中的行业用语可以使用“风险投资基金、创业投资基金、股权投资基金、投资基金”等字样。

3、基金型投资基金公司注册资本不低于5亿元，全部为货币形式出资，设立时实收资本出资额不低于1亿元:5年内注册资本按照公司章程承诺全部到位。

4、单个投资者的投资额不低于1000万元。

5、至少3名高管具备股权投基金管理运作经验或相关业务经验。

6、基金型企业的经营范围核定为非证券业务的投资、投资管理、咨询。

私募基金分红方式有哪些有什么条件

私募基金分红方式：一是拆分，二是分红。

私募基金分红的条件：

1、私募基金在卖出盈利的股票后，获得收益。

2、基金当年收益先弥补上一年度的亏损后，方可进行当年收益分配。

3、基金收益分配后每基金份额净值不能低于面值。

4、如果基金投资当年出现净亏损，则不进行基金收益分配。

私募基金风险大吗

第一信息不透明的风险，由于私募基金没有严格的信息披露要求，因此信息不透明是最大的私募基金风险，凡是涉及投资运作及管理的过程，例如投资方案、资金转移及项目跟踪管理等过程，都存在信息披露不充分的很大可能。

第二投资者抗风险能力较低。很多投资者之所以参与私募基金投资，都是看重了私募基金的高收益，但高收益的背后也对应着高风险，很多投资者并没有相应的抗风险能力，所以投资需重点关注此类私募基金风险。

第三基金管理人导致的私募基金风险。由于缺乏严格的行业准入标准，基金经理门内的管理能力、行业地位及市场认同度等都存在着明显的差异，同样的市场环境，一部分基金经理能够凭借精准的投资为投资者带去收益，而一部分基金经理则可能造成投资者的损失。

第四较高的道德风险。基金项目一般是以合伙形式成立的，但受到专业、地理及时间等因素的限制，投资者并不能有效的对项目进行监督与管理，所以道德风险也是投资者经常会遇到的私募基金风险。

第五项目融资缺乏专业度。项目融资一般需要很高的实务经验及专业能力等，但一些私募基金经理或管理团队能力不足，无法有效的监控、管理项目融资。

第六非法吸收公众存款的风险。部分私募基金会通过故意夸大收益、隐瞒项目等来吸引投资者参与投资，而这些私募有很大可能是在非法吸引公众存款。